2023年獲新牌匯市券商盤點：把握市場機遇，繼續向中東非洲進發！

2023年全球匯市市場規模達到8050億美元（來源於國際市場分析研究和諮詢集團IMARC Group數據），預計到2032年這一規模將達到1.466萬億美元，2024-2032年複合年增長率（CAGR）為6.92%。而牌照對於尋求擴張的匯市券商來說非常重要，這一點無可爭議。取得匯市牌照可以證明一家券商的合法性和信譽，增加客戶的信任，是讓券商在不同的國家和地區開展業務，擴大市場份額和收入的重要管道。

在2023年，Fazzaco發現18家匯市券商共取得了20張新牌照，本文將以此為例，分析這些券商在各個司法管轄區域內獲得牌照的情況以及探討去年市場的發展趨勢。

根據Fazzaco數據，最受關注的有去年年初Plus500獲得了迪拜金融服務管理局（DFSA）頒發的運營牌照；2023年中期，Zenfinex成為了業內首家獲得塞拉里昂永久差價合約交易牌照的券商；以及ATFX獲得了阿聯酋證券和商品管理局（SCA）頒發的安排和諮詢牌照，此外，該券商還在年末通過收購持牌場外衍生品提供商Khwezi Financial Services進軍了南非市場。

2023年18家券商在哪取得新牌照？

從上圖可看出，在2023年，在中東以及非洲司法管轄區取得新牌照的券商占近六成，而在2022年的盤點系列文章中，Fazzaco得出的結論也相似，反映出去年中東非洲地區的勢頭強勁，相較之下歐洲市場則出現下滑。

是什麼讓中東非洲如此受券商歡迎？

• 中東

中東地區擁有豐富的石油和天然氣資源，是全球能源市場的重要參與者，匯市券商可以通過提供相關的金融產品和服務，滿足該地區投資者對能源價格波動的關注和從中獲益的需求。

然而該地區的經濟發展水準和金融市場開放程度不一，有些國家如阿聯酋、沙特等已經建立了較為完善的金融監管體系。該地區在2023年表現最為亮眼的是阿聯酋，吸引了Plus500、M4Markets、eToro、Moneta Markets、ATFX等知名券商入駐。

去年，阿聯酋取得了積極的政策和經濟成果。該國針對企業稅法頒佈了新自由區決定，進一步明確了對合法活動的解釋；另外，迪拜金融服務管理局（DFSA）邁出了重要一步，與阿聯酋其他金融監管機構一道，通過了有效管理氣候相關金融風險的原則。

2023年上半年，阿聯酋國內生產總值（GDP）增長超過3%，其中非石油產業占GDP比重已達70%以上。世界銀行預計，在2023年全年，該國GDP有望增長4.1%。另外，儘管2023年全球外國直接投資流入量下降了18%，但阿聯酋的新外國投資專案飆升了28%，僅次於美國，位居全球第二。

該國重要城市迪拜已經成為全球最為活躍的經濟市場之一，大約有30多萬投資者選擇在迪拜營商興業，未來10年，迪拜的經濟總量將達到32萬億迪拉姆，成為全球發展最快的城市之一。

• ​非洲 

現在讓我們把視線轉去非洲。非洲地區的經濟增長潛力較大，被認為是全球最後一個未開發的市場，有著巨大的人口紅利（人口數超14億）和消費需求。各行各業的公司紛紛搶灘地球上這最後一個“十億級藍海市場”。

非洲經濟仍然具有彈性。非洲開發銀行集團此前預測，非洲大陸的實際GDP增長率將達到3.4%，低於2022年的4%，這是由於政治不穩定、全球增長疲軟和高利率造成。

非洲的金融監管較為寬鬆，無歐式杠杆限制及二元期權禁令，使當地匯市券商享有更大自由度及靈活性，盈利空間廣闊。此外，由於當地匯市券商數量及規模較小，市場准入門檻低，市場佔有率有望提高。

在2023年，南非表現突出，吸引了ATFX、Vantage、Finvasia旗下Fxview等券商。這要歸功於其不斷完善的金融監管，為投資者提供更為安全投資環境。2023年7月，南非政府規定，當地加密貨幣交易所自2023年年底起，只有擁有金融監管機構——金融部行業行為管理局（FSCA）頒發牌照方可運營。此舉將助於確保更全面法律保護，提升投資者信心。

然而，南非2023年主要經濟數據並不樂觀，GDP增長率低或呈現負增長，通脹率高，失業率亦居高不下，成為非洲最弱發展中國家之一。

政治經濟環境影響著中東北非匯市市場。

需關注的是，中東及非洲地區的政治經濟環境較為動盪，衝突頻發，動輒影響匯市穩定性並減弱市場信心。

加以衝突使至，2023年年底，國際貨幣基金組織（IMF）下調了對中東地區經濟展望。IMF表示，衝突不僅對中東地區有影響，還將波及中東北非地區。局勢的不確定性已逐步削弱消費者和企業的信心，進而影響到投資及交易決策，可能引發支出和投資下滑。

另一方面，非洲地區的基礎設施和網路建設薄弱，交易效率和安全性受限，匯市券商需投入大量資源以確保交易順利和資金安全。

結語

各國政治經濟環境、法律法規各異，牌照監管機構的所在地的選擇是匯市券商運營取得成功的關鍵因素之一。中東非洲的市場潛力固然矚目，但券商在計畫擴展之際，該地區的潛在風險亦不容忽視。我們期待著中東和非洲匯市市場在未來進一步增長，為全球金融市場注入更多的活力。Fazzaco也將繼續關注該話題，為您提供最新資訊。