Aegis資本因不當投資建議收到來自SEC開具的超兩百萬美元罰單

7月29日，Aegis資本集團、前Aegis董事總經理Alan Z. Appelbaum和前Aegis註冊代表Paul F. Gallivan被美國證券交易委員會（SEC）指控向Aegis部分零售客戶提供不當的結構化產品推薦.

根據SEC對Appelbaum的指控，他在未經七名不同客戶同意的情況下，向他們推薦了高度複雜的可變利率結構性產品（VRSP）。結合他對VRSP的建議，Appelbaum向消費者做出了重大虛假性和誤導性陳述，並進行了不當交易。

根據SEC的指控，Appelbaum被控違反了《證券法》第17(a)條、《交易法》第10(b)條以及第10b-5條。

14家Aegis經紀商向48名客戶推薦可變利率結構性產品，但基於客戶的風險容忍度、投資目標、年齡、投資經驗、流動性要求以及時間範圍所得出的其財務條件、需求後，相關推薦不當，從而使得Aegis公司也成為了SEC本次指控的對象。

Aegis同意譴停止進一步進行其所被指控的違規行為，繳納支付非法所得以及220,865美元的判決前利息和230萬美元的民事罰款，但不承認或質疑SEC的指控。

由於Gallivan向四名客戶不當推薦可變利率結構性產品，以及他就相關產品向客戶作出重大虛假和誤導性陳述，SEC最終對他發起了和解的行政訴訟。根據裁決，Gallivan違反了《證券法》第17(a)(2)和17(a)(3)條之規定。