違反期權交易客戶批準要求！微牛遭美國金融業監管局罰款300萬美元

美國金融業監管局（FINRA）因微牛證券（Webull Financial LLC）違反期權客戶交易批準要求，對其處以300萬美元罰款。其違規行為包括在允許客戶進行期權交易之前為對其進行合理的盡職調查；處理客戶投訴的監督系統設計不合理；未按要求向FINRA上報書面客戶投訴。

該監管機構周四發布公告表示，2019年12月（微牛首次向客戶提供期權交易）至2021年7月期間，在該公司在批準客戶進行期權交易之前沒有進行合理的盡職調查，導致不符合該公司資格標準或不適合期權交易的客戶進行了期權交易。例如，該公司批準超過了2500名21歲以下的客戶交易期權價差，而該公司的資格標準要求客戶在進行此類交易之前應該有至少三年的期權交易經驗。

此外，由於該公司自動化系統的程序錯誤，微牛誤批了9000個賬戶進行期權交易，而這些客戶聲稱他們並沒有任何投資經驗，根據該公司的資格標準，這些客戶應該沒有資格進行期權交易。

監管系統方面，FINRA發現微牛為識別和回應客戶投訴而創建的監管系統設計不合理。該公司沒有配備足夠的員工和其它資源來處理大量的客戶溝通需求和客訴。此外，該公司也未能按照要求向FINRA上報某些書面客戶投訴，包括涉及盜竊或挪用指控的投訴。

FINRA執法部高級副總裁兼代理主管Christopher J. Kelly對此評論道：「FINRA所有成員公司的義務都是明確，這和公司的規模大小、成長速度或商業模式無關。在批準客戶進行期權交易之間，公司必須構建合適的系統和程序來識別有關客戶交易知識和經驗的基本事實。公司也必須投入必要的資源來解決客戶投訴問題，並在必要時向FINRA上報這些投訴。」

早在2021年4月9日，FINRA就已經在第21-15號通知「期權賬戶批準、監管和保證金要求」中向所有公司做出了提醒。

Webull並非今年首家遭到FINRA罰款的公司。1月，Deloitte Corporate Finance, LLC​因未保留業務相關信息被處以20萬美元的罰款；同月，野村證券​因凈資本計算不準確被罰款12.5萬美元。